Estratégias De Negociação S & P

Beginner039s Guide To E-Mini Futures Contratos: O que são os E-Minis Um e-mini é um contrato de futuros negociado eletronicamente que representa uma parcela de um contrato de futuros padrão. Como contratos de futuros, os e-minis representam um acordo para comprar ou vender o valor em dinheiro do índice subjacente em uma data futura especificada. Os contratos são dimensionados com um determinado valor multiplicado pelo preço futuro, este valor depende do e-mini específico. O e-mini SampP 500, por exemplo, tem um tamanho de contrato de 50 vezes o preço de futuros e-mini SampP 500. Se o valor do e-mini SampP 500 for 1.320, o valor do contrato é de 66.000 (50 x 1320). O valor do contrato muda à medida que o preço do futuro se move. 13Mini contratos estão disponíveis em uma variedade de produtos, incluindo índices, metais, forex e commodities. Geralmente, no entanto, os investidores e os comerciantes estão se referindo aos futuros do índice de ações do e-mini - e, em particular, ao e-mini SampP 500 - ao discutir e-minis. O índice de estoque 13A é uma estatística que reflete o valor composto de um grupo selecionado de ações. O SampP 500, por exemplo, é um índice composto por 500 ações escolhidas para o tamanho do mercado, liquidez e agrupamento da indústria. A Dow Jones Industrial Average, por outro lado, é um índice composto por 30 das maiores e mais influentes empresas nos Estados Unidos. Os futuros do índice de ações permitem aos comerciantes comprar e vender a força de um índice de caixa inteiro sem ter que possuir todas as ações individuais, tornando-os um instrumento de negociação prático. Cada mercado de ações se comercializa em um múltiplo do índice de caixa subjacente, e porque eles não são baseados em uma mercadoria tangível, eles são liquidados em dinheiro. 13 A Chicago Mercantile Exchange (CME) apresentou o primeiro produto e-mini em 9 de setembro de 1997, quando lançou o e-mini SampP 500. Este primo menor do SampP 500 possibilitou maior participação nos mercados de futuros do índice de ações, pois negociou em Um quinto do tamanho do contrato de tamanho completo, tornando-o muito mais acessível para investidores individuais e comerciantes. 13 Os preços de liquidação diária dos contratos de e-mini são os mesmos que o contrato de tamanho normal (com base no mês do contrato). Como resultado, uma posição com cinco contratos de futuros S-P800 da e-mini (que cada comércio em um quinto do tamanho do contrato em tamanho real) tem o mesmo valor financeiro que um contrato de tamanho completo no mesmo mês do contrato (assumindo Ambas as posições estão no mesmo lado do mercado). 13 Os contratos de futuros de índice de ações e-mini mais populares incluem: E-mini SampP 500 (ES) E-mini NASDAQ-100 (NQ) E-mini Dow (YM) E-mini SampP MidCap 400 (EMD) E-mini Russell 2000 (TF) 13 13O ES, NQ, YM e EMD são negociados eletronicamente na plataforma CME Globex, enquanto a TF negocia na plataforma de negociação eletrônica da Intercontinental Exchange (ICE). Guia de Iniciantes para Contratos Futuros de E-Mini: Características de E-MiniDecidir quais mercados para comércio podem ser complicados, e muitos fatores precisam ser considerados para fazer a melhor escolha. Decidir se o comércio de ações, câmbio ou contratos de futuros geralmente se resume a tolerância de risco, tamanho da conta e conveniência. Saiba mais sobre os contratos de futuros do Índice Dow Jones disponíveis e obtenha instrução passo a passo sobre como negociar os futuros do índice de ações. O dinheiro será feito na noite das eleições, mesmo após o fechamento dos mercados. Aqui, como você poderia ter feito isso ontem à noite. Um grande negócio pode acontecer entre o fechamento do mercado de Nova York e o aberto na manhã seguinte. Saiba como você pode acessar as oportunidades e se proteger contra riscos fora do horário normal de negociação. Conheça as vantagens e desvantagens dos métodos disponíveis para os investidores com o objetivo de fazer uma aposta de baixa no índice SampP 500. Nós explicamos o que os futuros de divisas são, onde são negociados, e as ferramentas que você precisa para negociar com sucesso esses derivativos. O mercado forex não é o único meio para que investidores e comerciantes participem de câmbio. Preocupado por proteger seu portfólio de ações e ativos diversificados. Usar futuros com estratégias corretas podem ajudar. Perguntas freqüentes A depreciação pode ser usada como uma despesa dedutível para reduzir os custos tributários, reforçando o fluxo de caixa. Saiba como Warren Buffett se tornou tão bem sucedido por meio de sua participação em várias escolas de prestígio e suas experiências do mundo real. O Instituto CFA permite a um indivíduo uma quantidade ilimitada de tentativas em cada exame. Embora você possa tentar o exame. Conheça os salários médios do analista de mercado de ações nos EUA e diferentes fatores que afetam salários e níveis globais. Perguntas freqüentes A depreciação pode ser usada como uma despesa dedutível para reduzir os custos tributários, reforçando o fluxo de caixa. Saiba como Warren Buffett se tornou tão bem sucedido por meio de sua participação em várias escolas de prestígio e suas experiências do mundo real. O Instituto CFA permite a um indivíduo uma quantidade ilimitada de tentativas em cada exame. Embora você possa tentar o exame. Saiba mais sobre os salários médios dos analistas do mercado de ações nos EUA e os diferentes fatores que afetam os salários e os níveis gerais. Guia do Binder para os Contratos Futuros de E-Mini: Outros Contratos E-Mini Enquanto os futuros do índice de ações do e-mini são os e-minis de escolha para Muitos comerciantes, outros contratos de e-mini estão disponíveis que oferecem exposição a uma variedade de classes de ativos. Certos produtos ainda possuem microcontratos correspondentes que comercializam em um tamanho ainda menor que o e-minis. 13 Metais O CME oferece contratos mini e micro para cobre, ouro e prata: E-mini Copper (QC) miNY Gold (QO) E-micro Gold (MGC) miNY Silver (QI) E-mini Silver (XSN) 13 Forex Vários As versões e-mini de pares de forex populares são oferecidas pela CME: E-mini EURUSD (E7) E-mini JPYUSD (J7) E-micro AUDUSD (M6A) E-micro EURUSD (M6E) E-micro GBPUSD (M6B) E - Micro CADUSD (MCD) E-micro USDCAD (M6C) E-micro CHFUSD (MSF) E-micro USDCHF (M6S) E-micro JPYUSD (MJY) E-micro USDJPY (M6J) E-micro USDRMB (MNY) 13 Mercadorias O O CME oferece várias commodities agrícolas em mini tamanhos: Mini-sized Corn (XC) Mini-Wheat Size (XW) Soja Mini-Sized (XK) 13 Energia Uma variedade de produtos de mini energia são oferecidos pelo CME: E-mini Light Sweet Crude Futuros de petróleo (QM) E-mini Futuros de gás natural (QG) E-mini Oil de aquecimento (QH) E-mini RBOB Gasolina (QU) 13 Outros produtos de índice O CME oferece produtos de futuros de índice de ações e-mini adicionais: E-mini SampP SmallCap 600 (SMC) E-mini NASDAQ Composite (QCN) E-mini NASDAQ Biotechnol No entanto, para além destes produtos de futuros, muitos dos contratos de e-mini estão disponíveis como opções.13 Conclusão Os e-minis são os primos pequenos mas poderosos de seus contratos maiores e de tamanho completo. Devido ao seu tamanho e requisitos de baixa margem, os e-minis criam instrumentos de negociação ideais para comerciantes e investidores individuais. Devido à sua volatilidade e liquidez, os e-minis também são populares entre empresas institucionais e de alta freqüência. Essas características tornam o e-minis atraente para os comerciantes novos e profissionais. Guia dos Contratos de futuros E-Mini: negociação Os comerciantes do E-Min-E-mini desfrutam de custos relativamente baixos em termos de comissões e execução de câmbio e taxas de compensação. As comissões variam dependendo do corretor em particular. A TradeStation, por exemplo, oferece um cronograma de comissão de deslizamento com base na atividade de negociação. Se o comerciante executa 300 ou menos negócios por mês, a comissão seria de 1,20 por lado, por contrato. Isso significa que o comerciante pagará 1,20 por contrato para entrar no comércio e 1,20 por contrato para sair do comércio (coletivamente conhecido como comércio de ida e volta). As comissões chegam a apenas 25 centavos por lado, por contrato, se mais de 20 mil contratos forem negociados mensalmente. A execução do câmbio e as taxas de compensação para o CME, por exemplo, adicionam mais 1,14 por lado, por contrato. Os membros não cambiais também cobram uma taxa de regulamentação NFA adicional de 2 centavos por contrato. 13 Além de taxas e comissões para execuções comerciais, muitos comerciantes serão obrigados a pagar taxas de assinatura mensais para receber os feeds de dados apropriados. Isso pode envolver duas assinaturas separadas de feed de dados: uma para dados CME e outra para ICE. Plataformas de negociação As plataformas de negociação muitas vezes acompanham os corretores. A TradeStation, por exemplo, oferece uma plataforma de negociação profissional e serviços de corretagem. Em geral, as plataformas de negociação são independentes (residente no computador de comerciantes) ou baseadas na web. As aplicações autônomas tendem a ser mais robustas. No entanto, as plataformas baseadas na web oferecem flexibilidade para trocas de qualquer local com conexão à Internet. Muitas plataformas oferecem opções autônomas e baseadas na web, permitindo que os comerciantes escolham o que melhor se adapte às suas necessidades. Uma vez que a plataforma será o portal de comerciantes para os mercados, deve ser fácil de aprender e usar, e deve suportar feeds de dados confiáveis. Muitos e-mini comerciantes executam comércios freqüentemente com a expectativa de ter pequenos lucros em uma base regular. Um feed de dados ruim pode significar a diferença entre ser lucrativo e perder dinheiro. Além disso, o atendimento ao cliente e suporte técnico devem ser levados em consideração. Se o comerciante perder uma conexão com a Internet no meio de uma troca, ele ou ela vai querer se conectar via telefone a uma pessoa ao vivo imediatamente. Dependendo dos objetivos dos comerciantes, ele ou ela também pode procurar uma plataforma que tenha recursos avançados, como a capacidade de back-testar idéias comerciais sobre dados históricos, a capacidade de programar indicadores e estratégias customizados ou suportar totalmente automatizado Negociação. Técnicas de negociação Os comerciantes de E-mini, como os que negociam outros instrumentos, têm opções quando se trata de metodologia de colocação comercial. Os comerciantes podem optar por realizar negociações discricionárias, semi-automáticas ou totalmente automatizadas. Discrecional 13 13Muitos comerciantes começam como comerciantes discricionários, fazendo decisões de entrada e saída com base em dados não quantificáveis ​​(como conselhos de um perito percebido, observações e intuição). Os comerciantes discretos observam os mercados e buscam oportunidades de negociação, mas, em última instância, utilizam discrição (assim, o nome) ao decidir se devem ou não executar o comércio. Dois dos maiores desafios para os comerciantes discricionários estão lidando com emoções e erro-piloto - erros de entrada de encomendas onerosos. O método de negociação semi-automatizado 13 13 Ai-Automated geralmente envolve o uso de métodos discricionários para entrar em negociações, dependendo de sinais automatizados para sair de posições. Por exemplo, um comerciante pode entrar em uma posição longa, uma vez que o preço cai acima de uma linha de tendência. Assim que a entrada comercial for preenchida, o computador dos comerciantes (a plataforma) entrará automaticamente em duas ordens: uma para uma meta de lucro e outra como perda de proteção para o caso em que as negociações se movam contra ele. Tomada 13 13 A negociação automatizada geral ocorre quando A plataforma de comerciantes executa todas as execuções comerciais com base em uma estratégia de negociação personalizada ou em um sistema comercialmente disponível. Para desenvolver uma estratégia personalizada, os comerciantes devem programar na linguagem proprietária das plataformas (como o TradeStations EasyLanguage) ou trabalhar com um programador qualificado. O processo de desenvolvimento envolve a identificação de condições de negociação absolutas e objetivas, testes de back-and-forward para determinar o potencial de sistemas, otimização e, se tudo correr bem, a implementação em um mercado ao vivo. A Figura 10 mostra uma estratégia de parada e inversão totalmente automatizada aplicada ao contrato TF de 5 minutos.13 Figura 10: Uma estratégia automatizada de parada e inversão aplicada ao TF de cinco minutos. As setas azuis representam trades longos, as setas vermelhas mostram onde a estratégia ocupou uma posição curta. 13 Enquanto um sistema totalmente automatizado remove a emoção das negociações e permite ao comerciante avaliar completamente uma idéia antes de arriscar dinheiro real, não permite que o comerciante pressione o botão Go e deixe de jogar golfe durante o dia (tantos comerciantes desejam isso seria). A plataforma eo sistema de negociação ainda precisam ser monitorados porque as conexões de Internet podem ser perdidas ou uma ordem pode obter um preenchimento parcial, deixando um pedido autônomo no mercado. As coisas podem e saem mal com os sistemas totalmente automatizados, e é no interesse dos comerciantes monitorar o sistema. 13Para a natureza técnica dos e-minis, eles são bem-adequados para sistemas de negociação totalmente automatizados baseados em condições e filtros quantificáveis. Muitos comerciantes de e-mini escolhem sem-ou totalmente-automatizar suas estratégias de negociação para tirar a emoção da negociação, evitar erro de piloto e empregar um sistema que provou-se durante os testes históricos. Dimensionamento de posição Uma das características mais atraentes do e-minis é a baixa margem. Um comerciante pode comprar e vender contratos de e-mini com uma conta de negociação relativamente pequena, como por exemplo 2.000. Se um comerciante pode confiar (em média) um ponto no TF durante uma sessão de negociação (um ponto 100), adicionar mais contratos pode multiplicar os ganhos dos comerciantes. Como as taxas de margem são tipicamente baixas, os contratos adicionais podem ser negociados por um pequeno investimento. 13Como os comerciantes ganham confiança e desenvolvem sistemas rentáveis, o dimensionamento da posição pode ser utilizado para aumentar o potencial de lucros. Claro, os contratos adicionais também aumentam o potencial de perdas, de modo que as técnicas de dimensionamento da posição devem ser utilizadas com cautela, e somente uma vez que um sistema provou que pode ser lucrativo ao longo do tempo. Guia de Iniciantes para Contratos Futuros E-Mini: Outros Contratos E-Mini